Ponieważ rynki wykazywały w ostatnich sesjach zmienne ruchy – jednego dnia w dół, a drugiego w górę – niektórzy analitycy z Wall Street wykazują ponowne zainteresowanie wysokodochodowymi dywidendami. Nie żeby kiedykolwiek unikali źródeł stałego dochodu; raczej boom rynkowy, jaki miał miejsce tego lata, sprawił, że Street skupiła się na aprecjacji akcji jako źródle zysków. Wahania rynkowe trwające od początku września zmuszają analityków i inwestorów do bliższego przyjrzenia się zagraniom defensywnym. Analitycy JMP Securities przeszukują rynki w poszukiwaniu „właściwych” zakupów, a ich wybory są dokładniejsze. Wykorzystują wiarygodnych, wysokodochodowych płatników dywidend jako ulubioną grę inwestycyjną. Baza danych TipRanks rzuca dodatkowe światło na trzy wybrane przez JMP – akcje z dywidendą na poziomie 7% lub wyższym – i które firma inwestycyjna widzi zwyżką na poziomie 20% lub więcej. Annaly Capital Management (NLY) Pierwszą firmą na liście JMP jest Annaly Capital Management. Firma działa w niszy papierów wartościowych zabezpieczonych hipoteką, dysponując aktywami o wartości 104 miliardów dolarów, głównie hipotecznymi papierami wartościowymi zabezpieczonymi przez Freddiego Maca i Fannie Mae. Annaly jest jednym z największych REITów na rynku. Kryzys koronny był dla Annaly trudny, ponieważ załamanie gospodarcze w pierwszym kwartale utrudniło pożyczkobiorcom dokonywanie płatności. Jednak gdy gospodarka odbiła się w drugim kwartale, losy Annaly się odwróciły, a ogromne straty z pierwszego kwartału zamieniły się w skromne zyski. Przychody w drugim kwartale wyniosły 2 mln dolarów, a EPS wyniósł 979 centów, co przekroczyło prognozę wynoszącą 27 centy. Jeśli chodzi o przyszłość, prognoza na trzeci kwartał przewiduje EPS na poziomie 26 centów. Należy zauważyć, że Annaly przekroczyła prognozę zysków w każdym z ostatnich trzech kwartałów. Jeśli chodzi o dywidendę, Annaly pozostaje wiarygodnym płatnikiem dywidend przez ostatnie kilka lat i ma historię dostosowywania płatności w celu zapewnienia jej stabilności. Obecna dywidenda wynosi 22 centy na akcję zwykłą i została wypłacona pod koniec września; przy tym stopie rentowność wynosi 12.27%. W epoce stóp procentowych Fed niemal zerowych stopa zwrotu z dywidend NLY jest niebotycznie wysoka. Analityk JMP Steven DeLaney jest pod wrażeniem NLY. Pięciogwiazdkowy analityk zauważył: „Połączenie dywidend wypłaconych w [drugim] kwartale i wzrostu wartości księgowej w funtach szterlingach – najlepszy kwartalny zysk spółki od czasu Wielkiej Recesji w latach 5–2008 […] Uważamy, że akcje NLY powinny być notowane po cenie znaczącą premię w stosunku do konkurentów, biorąc pod uwagę wielkość i skalę firmy, a obecnie także jej wewnętrzną strukturę zarządzania.” DeLaney ocenia akcje spółki jako „Outperform” (tj. Kup) wraz z ceną docelową wynoszącą 8.50 USD. Liczba ta sugeruje 20% potencjał wzrostu w stosunku do obecnych poziomów. (Aby obejrzeć historię DeLaneya, kliknij tutaj) Ogólnie rzecz biorąc, ostatnio przeprowadzono 8 ocen analityków akcji NLY, z podziałem na 5 zakupów i 3 trzymania, co dało akcję konsensusu analityków na poziomie „Umiarkowany kupuj”. Średnia cena docelowa na poziomie 8.04 USD oznacza potencjał wzrostu o 13% w porównaniu z obecną ceną handlową wynoszącą 7.10 USD. (Zobacz analizę akcji NLY w serwisie TipRanks)StoneCastle Financial (BANX)Następna w kolejności StoneCastle to zarządzająca spółka inwestycyjna, której portfel obejmuje inwestycje w alternatywne papiery wartościowe i banki lokalne. Spółka koncentruje swoją działalność inwestycyjną na ochronie kapitału i generowaniu bieżących dochodów, zobowiązując się do zwrotu zysków akcjonariuszom. Portfel inwestycyjny StoneCastle wynosi ponad 133 miliony dolarów, z czego 32% to sekurytyzacja kredytów, 26% to dłużne papiery wartościowe, a 15% to pożyczki terminowe. W drugim kwartale BANX odnotował ponad 2.6 miliona dolarów dochodu netto z inwestycji, co wyniosło 41 centów na udział. Wartość aktywów netto spółki wzrosła na koniec kwartału do 20.27 dolarów na akcję; do 20.93 września kwota ta wyniosła 30 dolarów. BANX wypłacił w drugim kwartale kwartalną dywidendę w wysokości 38 centów, której wypłaty spółka niezawodnie wytrzymuje – z jednym wzrostem w grudniu 2 r. – przez ostatnie trzy lata. Dywidenda wynosząca 1.52 dolara rocznie daje imponującą dywidendę. 8%-gwiazdkowy analityk Devin Ryan pokrywa te akcje dla JMP i podoba mu się to, co widzi. „Firma zainwestowała solidne 36 mln dolarów w [drugim] kwartale, co obejmowało kilka bardziej dochodowych i atrakcyjniejszych papierów wartościowych, co spowodowało sekwencyjny wzrost dochodu z inwestycji netto… Biorąc pod uwagę dobry kwartał inwestycji, szczególnie w atrakcyjnie dochodowe papiery wartościowe, inwestycje netto przychody wzrosły solidnie w II kwartale 2 r. Idąc dalej, biorąc pod uwagę dobre perspektywy wdrożenia na drugą połowę 2 r., wierzymy, że dochód z inwestycji netto będzie w dalszym ciągu rósł… BANX w dalszym ciągu pokrywa z nawiązką swoją obecną kwartalną dywidendę w wysokości 20 USD i wierzymy, że tak będzie nadal w w nadchodzących kwartałach” – ocenił Ryan. Ryan's to jedyna niedawna recenzja tej akcji, którą obecnie można nabyć po cenie 18.15 dolara. Ocenia BANX jako Outperform (tj Kup), z ceną docelową na poziomie 22 USD, która wskazuje na możliwy wzrost o 21% w ciągu najbliższych 12 miesięcy. (Aby obejrzeć historię Ryana, kliknij tutaj)BRT Realty Trust (BRT) Ostatnią, ale nie najmniej ważną rzeczą jest BRT Realty Trust, fundusz inwestycyjny zajmujący się inwestycjami w nieruchomości wielorodzinne. Firma nabywa, jest właścicielem i zarządza mieszkaniami apartamentowymi, a obecnie może pochwalić się portfelem 39 nieruchomości w 11 stanach, obejmującym łącznie ponad 11,000 XNUMX indywidualnych mieszkań. Firma odczuła poważny ból w wyniku trwającego kryzysu koronowego i odnotowała stratę netto w wysokości 25 centów na akcję za drugi kwartał kalendarzowy tego roku. Jednocześnie BRT w II kwartale udało się zebrać 98% czynszów, a średnie obłożenie utrzymuje się na poziomie powyżej 2%. To dobrze wróży spółce, gdyż nie musi ona nosić i utrzymywać pustych lub niepłacących jednostek. Pozytywem jest także to, że BRT podtrzymał wypłatę dywidendy. Od trzech lat spółka stopniowo podnosi kwartalną wypłatę, a obecna dywidenda wynosząca 22 centy na akcję zwykłą w ujęciu rocznym wynosi 88 centów, co daje stopę zwrotu na poziomie 7.1%. To ponad trzykrotność średniej rentowności osiąganej przez spółki notowane na giełdzie S&P i ponad dwukrotnie więcej niż wypłacające dywidendy spółki BRT z sektora finansowego. Aaron Hecht z JMP uważa, że BRT zajmuje solidną pozycję w swojej niszy, pisząc: „Dzięki niższej cenie produktów dostępnych na rynkach Sunbelt, portfel BRT generuje dobre wyniki w porównaniu do konkurentów z ekspozycją na rynki miejskie o dużym zagęszczeniu… Wzrost czynszów wyniósł średnio 2.2% w przypadku odnowień i 0.2% w przypadku nowych umów najmu, przy minimalnych ulgach. Wzrost stóp procentowych i obłożenie były podobne w lipcu i sierpniu 2020 r. w porównaniu z drugim kwartałem 2 r.”. Hecht ocenia tę akcję jako „Outperform” (tj. Kup), z ceną docelową na poziomie 15 dolarów, co oznacza roczny wzrost o 20%. (Aby obejrzeć historię Hechta, kliknij tutaj). Ogólnie rzecz biorąc, BRT posiada rekomendację „Umiarkowany kupuj” na podstawie konsensusu analityków, opartego na równym podziale ocen „Kupuj” i „Trzymaj”. Akcje są sprzedawane po 12.56 USD, a średnia cena docelowa wynosząca 13.25 USD sugeruje skromny wzrost o 5%. (Zobacz analizę akcji BRT w serwisie TipRanks). Aby znaleźć dobre pomysły na handel akcjami dywidendowymi po atrakcyjnych wycenach, odwiedź witrynę TipRanks Best Stocks to Buy, nowo uruchomione narzędzie, które łączy wszystkie informacje dotyczące akcji TipRanks. Zastrzeżenie: Opinie wyrażone w tym artykule są wyłącznie dane przedstawionych analityków. Treść jest przeznaczona wyłącznie do celów informacyjnych.
,